LA MAYORÍA DE EUROPA RECHAZA UNA AMBICIÓN DE ALEMANIA
El fantasma argentino permitiría una solución para Grecia
El Gobierno griego y los representantes de la banca privada han mantenido una nueva reunión sobre la condonación de la mitad de la deuda del país mediterráneo en la que, si bien no ha habido acuerdo, sí se han acercado posiciones, en especial por el fantasma de la Argentina y la presión de Alemania.
29 de enero de 2012 - 00:00
CIUDAD DE BUENOS AIRES (Urgente24). "Estamos cerca de un acuerdo", indicaron al diario económico griego Naftemporiki fuentes del Instituto Internacional de Finanzas (IIF), que representa a los grandes bancos y fondos de inversión con títulos de deuda griega.
Ese optimismo fue compartido por fuentes del Ministerio de Finanzas heleno, consultadas por varias agencias de noticias, pero no quisieron ofrecer más detalles y anunciaron que habrá un comunicado cuando termine la reunión que el primer ministro, Lukás Papadimos, mantendrá con representantes de la Unión Europea (UE) y del Fondo Monetario Internacional (FMI).
Según Naftemporiki, Charles Dallara y Jean Lamier, miembros de la negociación por parte del IIF, abandonarán Grecia el lunes 30/01, aunque seguirán en contacto con las autoridades griegas.
El ministro griego de Finanzas, Evangelos Venizelos, ya aseguró que se estaba "a un solo paso" del acuerdo. El Gobierno griego pretendía que el acuerdo sobre la condonación de la deuda se cerrara antes de la cumbre que la UE celebra el lunes 30/01 en Bruselas, aunque algunos medios locales indicaron que, pese a los avances, las negociaciones tendrán que seguir la semana que viene.
La "troika" -integrada por la Comisión Europea (CE), el Fondo Monetario Internacional (FMI) y el Banco Central Europeo (BCE)- estima en unos 145.000 millones de euros los costes del 2do. paquete de rescate griego, informó el semanario alemán Der Spiegel.
Ello supone unos 15.000 millones más que los 130.000 millones de euros acordados a finales de octubre, añade ese medio, que se remite a cálculos internos de la "troika", fruto de las últimas evaluaciones tras su regreso esta semana a Atenas.
El incremento del monto se debe a un empeoramiento de la situación económica de Grecia, añade Der Spiegel.
La "troika" considera que esa diferencia no será aportada únicamente por los acreedores privados, sino que implicará a los socios de la UE.
Alemania
El Gobierno alemán ha propuesto por escrito a sus socios comunitarios someter a Grecia a un control presupuestario absoluto. Muy probablemente lo que intentó Alemania fue utilizar al británico Financial Times para filtrar una exageración imposición a Grecia que lleve a Atenas a concretar el acuerdo que se demora.
El encargado de intervenir las cuentas públicas helenas sería, según esa propuesta alemana, un enviado de la UE, una especie de “comisario de presupuesto”, con capacidad de veto sobre las partidas de gasto. Grecia, a su vez, debería comprometerse a dedicar prioritariamente su recaudación fiscal a satisfacer los vencimientos de la deuda.
La exigencia alemana tendría como contrapartida la autorización de un nuevo paquete de rescate, que, según nuevos cálculos, ya debería rondar los 145.000 millones de euros.
[ pagebreak ]
Una fuente próxima al Gobierno griego señaló que “de ninguna manera” Atenas aceptaría “una cosa así”. La propuesta alemana ha tensado el escenario de la cumbre europea del lunes.
El documento sobre la situación griega que hizo circular Berlín es un breve texto de una página, con 2 ideas básicas;
> una vez los bancos titulares de deuda griega hayan alcanzado un acuerdo con las autoridades de Atenas sobre las pérdidas que están dispuestos a asumir, “la consolidación presupuestaria se someterá a un estricto control”. Esto significa que Grecia deberá “antes que nada” dedicar toda su recaudación fiscal a “satisfacer los vencimientos de deuda y sólo después de haber asegurado estos pagos podrá atender las demás previsiones presupuestarias”, según una fuente comunitaria; y
> el nombramiento de un “comisario del presupuesto” griego por parte de los ministros de Economía de la zona euro, con plenos poderes para “vetar” los gastos que considere no apropiados para la consolidación presupuestaria establecida. El término comisario no implica que sea uno de los 27 comisarios europeos, sino que podría ser un funcionario europeo que actuara como comisionado de la Unión.
Si prosperase esta iniciativa, Grecia estaría sometida a un triple control desde las instituciones internacionales:
> por la troika, formada por representantes de la Comisión Europea, el Banco Central Europeo (BCE) y el Fondo Monetario Internacional, (FMI), que decide la concesión de ayudas en cuentagotas;
> la Task-Force, dirigida por el alemán Horst Reichenbach, que presta asistencia técnica a la administración griega para implementar las medidas exigidas por los organismos internacionales-; y
> el nuevo comisario de presupuesto que se propone nombrar.
Argentina
En este contexto, es oportuno leer el desapacho de Ingrid Melander desde Atenas para Reuters:
"La caótica cesación de pagos en Argentina desató masivos disturbios, saqueos y decenas de muertos hace una década. La perspectiva de que ese escenario de terror se materealice en Grecia está en la mente de toda Europa a medida que la amenaza de un default sigue siendo una posibilidad muy real.
En el mejor de los casos, si los acreedores privados rechazan una reestructuración voluntaria de la deuda, un incumplimiento desordenado obligaría a cerrar los bancos griegos durante días para dar tiempo a Atenas a evitar una corrida bancaria y tranquilizar a los depositantes de que no habrá quiebras bancarias.
[ pagebreak ]
En el peor de los casos, si los socios de la Unión Europea se desconectan del problema, Grecia quedaría expuesta a un masivo congelamiento bancario, una posible escasez de bienes básicos, violencia y a lo que el gobernador del banco central George Provopoulos describió como el "infierno" de una salida del euro.
"Si los bancos se vieran afectados, yo no podría importar más productos. No tendría nada para vender. ¿Cómo voy a sobrevivir?", se preguntó Broukias Antonis, un hombre de 66 años en su librería y tienda de artículos de oficina en el centro de Atenas.
"Ciertamente cerraría mi tienda, sobre todo si volvemos al dracma", agregó, señalando que le preocupaba que las manifestaciones se tornen violentas.
Atenas y sus acreedores privados se esfuerzan por evitar una cesación de pagos desordenada que pueda arrastrar a toda la zona euro a una crisis mucho más profunda. Pero las negociaciones avanzan con mucha lentitud y el reloj no se detiene en su cuenta de tiempo hacia una importante redención de bonos que vencen a fines de marzo.
Incluso si se alcanza un acuerdo, la Unión Europea y el Fondo Monetario Internacional, los prestamistas de Grecia, han dejado claro que no aprobarán un paquete de 130.000 millones de euros en un nuevo rescate a menos que Atenas avance con más recortes presupuestarios e implemente una serie de reformas de austeridad acordadas hace tiempo. Si no están convencidos, podrían suspender la ayuda financiera en cualquier momento.
Si no se alcanza un acuerdo con los acreedores privados, el destino de los griegos y de las empresas -a quienes se les pide absorber fuertes pérdidas como parte del nuevo rescate- dependerá en gran medida de si la Unión Europea, el Banco Central Europeo y el FMI, ya escépticos por el fracaso de Atenas a cumplir los objetivos de las reformas, siguen apoyando a Grecia.
Si no lo hacen, la gente preocupada de que los bancos puedan cerrar o sus depósitos puedan convertirse en una nueva moneda, probablemente corran a los bancos para retirar su dinero, desatando una corrida bancaria.
Ese sería el primero y más visible efecto de una crisis que afectaría a todo el país de alrededor de 11 millones de personas, que ha ingresado a su quinto año consecutivo de recesión profunda y que depende de la ayuda externa para mantenerse a flote.
"Dejar el euro sería un desastre", dijo el jubilado de 73 años Petros Haris. "¡Si acaso alguien se gana la lotería, saquen todo ese dinero fuera del país!", dijo mientras a su lado pasaba uno de los muchos vendedores de lotería que recorren las calles de Atenas.
Su hijo de 30 años, un abogado que regresó de Francia hace cuatro anos para establecerse en el país, esta considerando nuevamente abandonar Grecia, dijo.
¿Salida del euro?
En el peor de los escenarios, Atenas tendría problemas para pagar las pensiones y los salarios de su inflado sector público.
Los bancos griegos -que tienen alrededor de 45.000 millones de euros de bonos del Gobierno considerados como activos basura- tendrían que ser recapitalizados, lo que significa la nacionalización. Después de una moratoria de pago, probablemente no recibirían préstamos del BCE si el banco central del bloque monetario se adhiere a sus reglas.
[ pagebreak ]
El sistema financiero se congelaría y podría obligar al país mediterráneo, que experimentó un fuerte auge económico cuando se unió a la moneda única, a abandonar la zona euro tan sólo una década después de haber ingresado, dicen los analistas.
"Si los prestamistas internacionales se desconectan, habrá la necesidad de una nueva moneda, porque después de cierto punto el Estado no podría funcionar sin imprimir dinero," dijo un analista bancario griego que no quiso ser identificado.
"Enfrentaríamos circunstancias similares a las de Argentina, habría filas de gente frente a los bancos del tamaño de la calle Florida (...) Sería difícil quedarse en el euro después de una cesación de pagos desordenada", añadió.
Algunos sostienen que una salida de la zona euro ayudaría a Grecia a recuperar su competitividad, quedando en mejor situación en el largo plazo. Sin embargo, George Provopoulos, del banco central, ha advertido que un retorno a la dracma sería una pesadilla, con una devaluación de la nueva moneda que alcanzaría un 60-70 por ciento.
Escuelas, hospitales y otros servicios públicos confrontarían dificultades para operar durante un período de transición, dijo Provopoulos, advirtiendo de la posible escasez de bienes importados, incluyendo combustibles, materias primas e incluso productos agrícolas.
"Si Grecia sale de la zona euro, vamos a ver una fuerte devaluación de la nueva moneda y la inflación se va a ir por las nubes", dijo Diego Iscaro, economista de IHS Global Insight.
"Si colapsa el financiamiento externo, es posible que no puedan pagar las importaciones, la gente no encontraría productos básicos en los supermercados", dijo, mientras que le tomaría mucho tiempo para mejorar la competitividad.
Una gran mayoría de los griegos quieren que el país permanezca en la zona euro, a pesar de que están molestos por los recortes salariales y los aumentos de impuestos exigidos por la UE y el FMI a cambio de ayuda.
"Nuestra vida sería mucho peor si dejamos el euro. Sería como volver a los años 1970, eran tiempos difíciles", dijo Yannis Korelis, de 60 años, un trabajador del sector público.
En la década de 1970, gran parte de Grecia era muy pobre y decenas de miles de personas dejaron el país para buscar una vida mejor en el extranjero.
También habría problemas prácticos. Argentina mantuvo la misma moneda a pesar de que se devaluó bruscamente. Si Grecia se cambia de nuevo al dracma, tendría que imprimir la moneda -el diseño, impresión y circulación del euro tomó dos años y medio, dijo Provopoulos.
[ pagebreak ]
En el punto álgido de la crisis de la nación latinoamericana, las provincias comenzaron a emitir su propio modelo de moneda para pagar a los empleados públicos. En el norte de Grecia, donde el desempleo está por las nubes, algunas comunidades han comenzado a usar monedas alternativas, tales como cupones para el trueque de bienes o servicios básicos.
¿Anarquía?
En Argentina, el congelamiento de los depósitos bancarios fue el punto de inflexión, generando violentas protestas en masa. La gente salió a las calles golpeando cacerolas y sartenes para protestar contra un colapso económico que hundió a millones en la pobreza. El gobierno declaró un estado de sitio y los presidentes renunciaron, uno tras otro.
"Fue realmente una anarquía", dijo Iscaro, que ahora cubre países como Grecia con IHS Global Insight en Londres, pero es originario de Argentina y trabajó en un banco de ese país en el punto máximo de la crisis.
"En el peor momento de los disturbios, la gente trató de incendiar el edificio", dijo Iscaro. "En una situación desesperada, la gente iba al banco para decir, 'si no me dan mi dinero, me voy a matar'", añadió.
En Grecia, donde la gente enojada por la austeridad y el alto desempleo ha protestado casi a diario y atacado a los políticos con una lluvia de huevos y yogur, la violencia es un riesgo, pero es muy difícil predecir qué tan grave será.
El país tiene una larga tradición de protestas callejeras que pueden tornarse violentas -tres personas murieron cuando un banco fue incendiado durante una protesta contra las medidas de austeridad en el 2010-, aunque en los últimos meses las manifestaciones no han logrado concentrar una fuerte participación.
"Lo que tenemos ahora es un caso típico de maníacos de la depresión", dijo Yanis Varoufakis, profesor de economía en la Universidad de Atenas. "En esta situación, uno pasa de ser catatónico -esta es la etapa en que estamos ahora- a ser extremadamente agitado y violento. Predecir el cambio de un estado a otro es imposible para mí", manifestó.
Es la misma perspectiva de anarquía lo que probablemente impediría que el resto de Europa le dé la espalda por completo a Grecia.
Para evitar este caso de peor escenario y los graves riesgos de contagio para el resto de la zona euro, es más probable que la UE siga ayudando a Grecia y el BCE respaldando a sus bancos, dicen los analistas.
"En el fondo de la mente de los europeos del norte que toman las decisiones, está siempre el temor a la inestabilidad", dijo Guillermo Nielsen, quien como secretario de Finanzas argentino condujo las negociaciones con los acreedores después de la cesación de pagos de su país.
"Grecia juega muy bien las cartas de la geopolítica (...) El resto de Europa tendrá que pagar las cuentas", dijo.
Esto limitaría fuertemente el riesgo de una corrida bancaria severa, ya que los bancos griegos aún se beneficiarían de las garantías de la red de seguridad del Banco Central Europeo.
"Observen a los bancos", dijo Nielsen. "Si el pueblo griego avanza sin entrar en pánico y busca su dinero, uno puede manejarlo (...) Un incumplimiento de pago desordenado es la corrida bancaria", agregó."